王健林的2017:跌下首富宝座,卖地还债

王健林的2017:跌下首富宝座,卖地还债
2017年12月21日 19:17 如果有一天我很有钱

对于王健林说,2017是不可忘却的一年。

这一年,万达商业在A股排队等着上市,本来预计半年完成的任务,但是苦等一年,审批顺序终于从第89位上升到了第45位;

这一年,万达股价突然遭遇双杀,王健林身价闪崩39亿,虽然有惊无险,但还是被外界解读出了别样的深意;

这一年,万达甩了13个文旅项目和76个酒店给融创和富力,期间一波三折,签约现场最后一刻才有了最终结果,从此万达也大瘦身,王健林一身轻;

这一年,经过一些突发事件和资产腾挪运作,王健林跌下了盘踞多年的首富宝座席位,甚至无缘前三;

最后,有人说王健林遭到了滑铁卢,但他立刻反驳,并确立了自己新的小目标,欲带领万达走向第二春。

排队排了一年的万达商业

2016年11月底,万达商业排队上交所IPO的消息曝光。接着,在2017年3月2日,证监会发行监管部“首次公开发行股票审核工作流程及申请企业情况 ”的最新信息显示,大连万达商业地产的审核状态从“已受理”变成“已反馈”,序号位于第89位。

这个状态的变化,让王健林和万达大喜,因为据当时知名财经专家分析称,证监会从2016年11月以来IPO审核明显提速,从以往每月两批升级为每周一批。

特别是11月内共放行52家公司IPO,数量创出年内新高,单月获批数量接近半年总和。这让排队IPO的万达商业回A希望大大增加。从目前的平均速度来看,顺利的情况下,从已反馈到挂牌上市前后需要经历半年的时间。

这个flag立完,万达就望眼欲穿的等啊等,可别说半年上市,这一年过去了,审批顺序才从89位上升到45位。

如果按照这速度,恐怕明年一整年万达商业才有可能迈入IPO,正式回归A股。但留给万达的时间可没有那么多了。

此前万达私有化项目书显示,万达商业计划在2018年8月31日前完成上市,同时,如果公司在退市满两年或2018年8月31日之前未能在内地主板市场上市,万达集团将回购全部股份,并向海外及境内投资者分别支付12%和10%的利息,以此计算,如今万达距离约定回A日期还有9个月时间。

如果万达商业不能在规定时间内回归A股,万达就会面临巨大的“兜底”风险,对公司资金的流动性也会形成挑战。

而如果万达商业在A股成功上市,按照王健林持有万达商业7.37%股份,大连万达集团持有万达商业43.71%的股份,王健林家族又持有100%大连万达集团股份的持股关系来看,王健林持有万达商业的股份超过50%。

万达商业私有化前在港股的市值约为2377亿港元。业界此前认为,以万达商业截止2015年底超过1800亿元的净资产规模,再根据A股市场的估值区间,预计未来万达商业在A股的市值规模将达到5000亿元到6000亿元规模。

因此王健林以及王健林家族的身家也会随着万达商业市值的高涨而上升,王建林也极有可能借着万达商业上市的东风重回首富宝座。

但是一切还得看证监会的速度了,其实也难怪证监会审核谨慎迟缓,万达这一年动作频频,让人看不清方向。

突遇股债双杀,王健林身价闪崩39亿

6月22日早盘,万达电影逼近跌停,截至午间收盘,万达电影报51.95元/股,跌幅9.87%,市值蒸发66.8亿,随后万达电影宣布临时停牌。

与此同时,万达多只债券现券收益率大幅走高,对应价格大跌。其中,16万达04(136474)跌幅最大,达到9.9%,报88.3元。

按照万达电影总股本11.74亿股,每股跌5.7元计算,万达电影在停牌前市值蒸发66.9亿元。王健林间接持有万达电影59.27%。由此推算,万达电影暴跌令王健林身家缩水39.65亿元。

正在外界纷纷猜测万达突然遭遇股债雪崩的原因之时,财新网一篇报道指出,银监会于6月中旬要求各家银行排查包括万达、海航集团、复星、浙江罗森内里在内数家企业的授信及风险分析,排查对象多是近年来海外投资比较凶猛、在银行业敞口较大的民营企业集团。

而说到海外投资,王健林在文体的海外并购上,可谓非常激进。在5月12日的一次主题演讲中,王健林还表示,国家外汇管制是暂时性的,在外汇管制期间万达的海外并购会选择性的放缓,并精挑细选优质企业。

另外一个外界猜测的原因则是,浦发银行、工行资管、建行上海等机构均要求其管理人清仓大连万达相关的债券,理由并未提及,但有传言涉及政治风险,而近一个月以来大连万达债券成交确实非常活跃。

彭博社援引京华山一香港的研究主管Castor Pang称,”在中国做生意最重要的因素是公司的政治立场……政治风险是中国最难评估的因素。即使是谣言,投资者也会选择先卖掉。”

突如其来的债股双杀让万达集团坐不住了。

中午12时40分,万达集团发布“严正声明”并临时停牌。

而在随后5点半的投资者电话交流会上,万达集团副总裁刘朝辉表示,今天上午10:30和中午分别向万达集团董事长王健林做了汇报,并与银行做了确认,在集团官网做了澄清公告。

万达集团财务总监高晓军“请投资者放心”,称万达上半年经营正常,目标全部达成,房地产销售情况比预期的要好。这两年万达有息债务增量少,偿债能力强。

当天的动荡也被加以解释:建行、工行、中行、浦发等商业银行的信贷部门、资管部门、自营部门之间,步调不一,信贷部门并没有抽贷,但是资管部门、自营部门由于了解到银监会对于海外贷款的核查要求认为有风险而提前减仓,从而造成一定程度的市场动荡。未来是否有实质性风险,暂无定论。

根据财汇大数据终端数据显示,自从2015年7月30日开始到目前,万达地产已发行的债券和中期票据的总额达到870亿元,而在文化、体育和娱乐业方面,自2014年12月26日起至今年3月23日,累计发行88亿元的债券及中期票据。

也就是说,万达还未兑付的债券和中期票据规模达到958亿元。

盘后龙虎榜数据显示,4机构席位合计卖出2.29亿元,1机构席位买入2609.27万元。

而最新消息显示,万达电影已于22日晚间发布澄清并复牌公告,宣布将于23日复牌。

而经历了这件事情以后,王健林在面对海外资产并购的问题上,显得处处小心谨慎,在国内其他言论也开始变得保守。但这种低调,王建林没有持续太久。

万达大甩卖

7月10日一早,正当大部分市场人士以为融创中国的停牌,将源于孙宏斌在乐视的新职务任命时,一则万达和融创的联合公告,让人们迅速将融创和乐视故事抛诸脑后。

根据万达商业和融创中国发布的联合公告显示,万达商业将旗下十三个文旅项目的91%股权转让给融创,代价为295.75亿元,由融创承担项目贷款;

同时,融创房地产集团还将以335.95亿元收购万达76个酒店项目。如果最终完成,该交易将成为中国最大的房地产并购案,总金额达631.7亿元。

但这件事一波三折,王健林想要万达进一步实现“轻资产“欲得到充足的现金流,从而为万达商业的上市进行铺路。

但无奈要给”债台高筑“的融创中国提供部分贷款。也许是进击的王健林觉得所甩卖的资产打折太狠,因而搬来富力地产,共同演唱“三对面”。

7月19日在北京举行的签约仪式上,万达集团与融创中国此前的交易结构发生调整,半路杀出来的富力地产最终决定充当“摆渡人”,替代融创中国收购万达集团的77家酒店资产。

根据7月10日万达商业、融创中国的联合公告,十三个文旅项目作价296亿元,并由融创中国承担项目贷款。同时,融创中国以336亿元收购万达集团76个酒店项目。

而在7月19日,对交易结构进行调整后,富力地产以199亿元收购万达77家酒店的全部股权,与此前融创收购这些酒店的价格相比,打了六折。此外,万达同时取消了296亿元给融创中国的委托贷款。

与此同时,与酒店项目的折价出售不同的是,融创接手的十三个文旅项目91%股权的价格却涨到了438亿元,比此前的作价高出48%。

这明显是王健林嫌弃孙宏斌太穷,想要快速回笼资金而做的应对。对万达来说,富力地产的出现,使得万达可以收回的现金,相比此前增加了约300亿元。

之前融创接手万达的酒店和文旅项目,其中,接手文旅项目的296亿元是由万达提供给融创贷款,万达暂时只能收回336亿元的酒店项目对价;而富力地产卷入之后,万达不仅不用给融创提供贷款,而且还能收回637亿元现金。

融创为何放弃收购万达76个酒店项目?其实也不仅仅因为钱的事情,对融创来说,酒店项目占用资金量较大。而且,酒店项目运营难度高,这对于缺乏这方面经验的融创来说,面临不小挑战。

同时,有业内人士认为,融创大额投资乐视,接着又宣布巨额收购万达文旅项目和酒店项目,这无疑使得融创“债台高筑”,而且,融创于近日出现股债双杀,这也让孙宏斌有所顾虑。

这一最终决定看得出来三方都非常纠结。

在7月19日下午,万达索菲特酒店,万达与融创的交易签约仪式现场变故丛生,堪称惊心动魄。

原定16点正式开始的签约仪式后延,现场把已经就坐的媒体赶出会场,说是后延1个小时,结果拖了1个半小时以上;

签约仪式现场一度将背景板改回万达与融创签约仪式,现场议论纷纷,都以为富力将出局,甚至有媒体报道称三方高管磋商的会议室里传出摔杯子的声音;

最后一刻大反转,富力继续参与交易。

把媒体赶出去后,签约仪式现场的背景板也是换了又换:

背景板一开始是这样子

最后又换了回来:

万达商业、融创中国和富力地产三方最后在经历一番剑拔弩张的讨价还价后,最后还是顺利举行了签约仪式。甩了一大笔资产,让王健林和万达都一身轻,但同时甩去的还有王健林的身价。

跌下首富神坛

与年初的福布斯榜王健林以315亿身价雄踞中国首富不同,短短几个月,再次发布的福布斯中国首富的宝座,就变成马云、马化腾和许家印三人之间的竞赛。盘桓王座长达六年的王健林,名次虽未跌远,但却已经“灯火下楼台”。

2013年问鼎福布斯中国首富,2014年在彭博亿万富翁指数中位列亚洲第三,2015年超越李嘉诚,成为全球华人首富。王健林背后的财富与名望金光闪闪,身价从几百亿直冲上千亿。

从1989年靠“旧城改造”挖到第一桶金,到复制万达广场打遍天下,再到影视、体育、文化多栖发展,海外爆买。复盘王健林过去25年的从商履历,可谓顺风顺水,仅有的几次失误,也给今天的万达帝国留下了难以掩饰的阴影。

一帆风顺的王健林在6月离奇的“股债双杀”之后开始转向,过去几个月发生的事,把万达引向了另一条轨道。曾经放话“自己赚的钱,想怎么花就怎么花”的王健林,现在也开始频繁表态要“积极响应国家号召,把主要投资放在国内”。

今天的万达,被一种讳莫如深的氛围包围。对于这位见惯大风大浪的首富来说,现在是又一个重要拐点。其实相比于无关紧要的财富排名,如何带领万达走出这逆势的一年,找到新的方向是最为紧要的。

王健林新的小目标

12月19日下午,苏宁在南京搞了一个“智慧零售大开发战略暨合作伙伴签约大会”,据说张近东拉来了300多位中国地产圈的“大佬”,包括万达集团董事长王健林、恒大集团董事局副主席兼总裁夏海钧、融创中国董事会主席孙宏斌等。

最近鲜少露面的王健林跑来给张近东站台,并在主旨演讲环节宣布了一个新的“小目标”——计划未来10年内,把万达广场发展到1000个左右。

张近东也宣布了一个“小目标”——“三年我们要实现15000家店、2000多万平方商业实体的落地,店面总数近2万家。”

张近东开苏宁实体店,自然要仰仗这些房地产大佬提供场地。

王健林说这是他为张近东第二次站台,尽管最近鲜少出来,但嘴上功夫没有落下。

他揶揄起国内的电商也是信手拈来:“今天听近东提出了一个智慧零售。中国互联网和零售结合比较好的四大企业,现在已经有了三个新名词,阿里提出了‘新零售’,近东先生提出了‘智慧零售’,京东提了‘无界零售’,我就等着马化腾提什么零售了,我看看还有什么词。但我想说的是,无论提出什么词,最终的本质还是零售。”

作为实体商业的代表,王健林说:“(万达)这些年受电子商务的冲击是很小的,甚至可以说影响微乎其微。”

但尽管电商搞不起来,但对建万达广场,王健林还是非常有心得的,他说这两年是万达广场的高速增长期,“在2016年之前我们每年最多开业25个万达广场,2016年和今年连续两年万达每年开业超过了50家万达广场,这两年的增速是100%。”

“我们还有一个比较宏伟的计划,即从明年开始,力争用10年左右的时间,即到2028年,把万达广场发展到1000个左右。”王健林说。

根据万达几天前公布的一个数据,目前已建成的万达广场有233个,这意味着未来10年将新建770个左右万达广场,平均每年建70多个。

同台的另一位重量级嘉宾孙宏斌估计最近也没什么心情上台演讲,他倒是再次跟王健林同框了,在一张大合影中,他和王健林紧挨在一起。上一次俩人同台还要追溯到4个月前的7月19日的签约仪式上。

看起来好像是孙宏斌变胖了些,王健林瘦了。

财经自媒体联盟更多自媒体作者

新浪首页 语音播报 相关新闻 返回顶部