在11月1日收盘后，工信部联合五部门发了一个关于虚拟现实与行业的利好政策。《行动计划》明确，到2026年，我国虚拟现实产业总体规模（含相关硬件、软件、应用等）超过3500亿元，虚拟现实终端销量超过2500万台，培育100家具有较强创新能力和行业影响力的骨干企业，打造10个具有区域影响力、引领虚拟现实生态发展的集聚区，建成10个产业公共服务平台。
随着政策的发布，资本市场也随之沸腾，A股相关产业链个股迎来暴涨，歌尔股份作为最大的AR、VR设备制造代工商，开盘后就迎来暴涨，其他个股也纷纷跟涨。产业政策的推动是否能够带来虚拟现实产业的发展呢？未来的发展空间又有多大，下面我们就好好展开说说。
回顾电子产业的发展，从个人电脑到智能手机的发展，智能硬件的迭代变化其实是从人机交互的变化，以核心方向是以更高的自由度，与更高的效率持续升级。展望下一代人机交互方式，VR/AR硬件其实是更符合迭代趋势：从2D向3D交互空间的扩展 有望大幅提升用户操作自由度和使用效率。长期来看，VR与AR硬件的融合或将成为下一代移动终端形态。
当下，受制于技术的原因，虚拟现实的应用场景仍然较少，在未来的3-5年内VR/AR硬件的便携程度、续航能力均无法达到智能手机水平，而更多应用于类似游戏主机、个人电脑（PC）的固定使用场景。
从2022 年起，随着国内 Pico4、海外 Quest Pro 等相继发布，全球 VR/AR 硬件进入新的迭代周期。
为判断 VR/AR出货量变化趋势，根据模型测算，基于潜在的PC用户规模， VR/AR硬件有望在3年内完成第一批16%用户渗透，即2025年全球出货量达到 6400万台，略高于全球游戏主机出货量（2025年预计约6000万台）。
重要的是，随着硬件渗透率的提升， “硬件-内容”的正向循环有望提速：一方面，一定规模的硬件用户基础上，应用和内容将得以形成商业模式的闭环。另一方面，内容也是VR硬件持续吸引用户的核心竞争力。预计，2030年VR/AR 全球出货量有望达2.4亿台，进而孵化出千亿级别的VR/AR内容市场。
在行业发展的早期，对VR/AR产业链进行先发布局，或在游戏、影视等内容领域优势稳固的细分龙头，有望受益于VR/AR作为下一代移动终端的长期成长红利。
