昨晚美股大奇迹日，三大指数深V，道指和标普涨幅都还不错，纳指也差点翻红。
整个一季度，美村相关资产表现都不行，特斯拉跌36cm，英伟达跌19cm，苹果跌11cm，费城半导体指数跌14.25cm，大饼、二饼这些虚拟资产也都大跌。
表现比较好的是伯克希尔、沃尔玛、可口可乐什么的。但实话实说，就可口可乐去年全年净利润下降的水平，远不如茅哥、五娘的表现，可是A村只给茅哥23PE、五娘15PE，美村给可口可乐30PE。所以个人理解就是美村钱实在太多了没地方去，才把这些传统型公司拱猪拱上去的。
反过来也可以说，如果市场认为美股给这些消费公司的估值是合理的，那A村和港村就的消费就显著低估了。
这一重估值过程实际上已经在科技股和医药股上进行中，特别是近期恒生医药ETF(159892)场外联接C(016971)表现很好，已经超过了10月8日那个盘中高点，今天截止目前涨幅5cm左右。
目前港村的医药股估值水平比全球还差很多，所以近期出现了很多BD合作和溢价入股；而且近期医药政策对创新药也比较友好，都开了口子；在这种情况下，医药股特别是创新药的业绩有望修复，举例来说，恒瑞、康方等大公司发布的最新财报都给给力。
所以建议诸位还是可以对恒生医药ETF多点耐心，继续等待政策和业绩的双击。
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下午小米突然跳水，原因是公司公布了一起事故的过程。大致是有人在高速路上用智能驾驶，但这条路在施工中所以需要改道至逆向车道。如果白天可能还没事，因为前车减速能识别出来，但因为是晚上所以车一直以120码速度开，识别出后只剩下2秒切换人工驾驶，减速来不及了遂出事。
这事怎么说呢，目前的智能驾驶在大部分时候很有用，但也有少数时候无法处理。光就夜晚高速道路逆行这个问题而言，我相信既然出了事，那各公司改进下算法，未来应该不难解决。但更关键的是，还请各家公司不要吹嘘自己的技术了，省的很多用户认为这货就是100%可靠，甚至有人在车上睡觉。
另外就是智能驾驶也可以设计的稍微保守一点，比方说形式不明的时候不要直接把锅甩给人类司机，而是自己先减速行不行？
小米跳水直接带崩了港村，2点后才有些反弹。前面几个月都是小米拽着港股涨，最近突然变成反作用了。
这件事出来以后，未来公众可能会更关注车的安全性，利好相关车企。
1、云南白药去年净利润47.5亿，同比+16%，目前大约20Pe出头，但分红很慷慨，股息率差不多4.5%了。不过云南白药后续业绩继续增长可能比较困难，基本就是个不错的红利股了。过去片仔癀算是中药一哥，但现在云南白药已经逼近了。
2、蓝思科技和赛力斯都打算在港村二次上市融资。你们可能发现近期在港股二次上市的票越来越多了，如宁王、美的、赤峰黄金等，还有比亚迪、小米等巨额增发，这说明港股现在的流动性不错，的确有不少全球资本开始重新关注中国资本。
过去几年，港村一直是回血大于抽血的场子，也就是每年分红和回购加起来大大多于募资金额，但从去年开始融资逐渐活跃，估计已经超过分红和回购金额了，这也对继续上涨形成了一定压力。比方说近期港村回调，比较明显的一个导火索就是小米的增发。
3、赛力斯公布年报，其他数据就不复读机了，亮瞎眼的是毛利率达到了26%。可能你们还记得小鹏才10%出头，其他大部分厂家能做到15%就算很好。这个溢价明显来自华为品牌，市面上已经有不少同配置的车要便宜很多。个人看法，如果未来赛力斯无法在产品力上保持明显优势，那溢价会逐渐被抹平。
4、马斯克打算辞去效率部部长，的确搞行政和搞公司是不一样的，马首富这回也是搞不定了。
5、3月财新制造业PMI升至51.2，环比上升0.4，创4个月新高。好消息是制造业就业19个月来首次出现扩张，希望能持续下去。
转眼又是4月的第一天，惯例向大家讨要稿费，每月只收这一次，一元两元都行。我最想看到的就是几千人排队给我发稿费的这个排面，也是目前我写夜报最大的动力。
整个3月市场走势很难形容，前半月高歌猛进，后半月开始回调，但往好里说，无论是A村还是港村，总体表现在全球市场里都算好的。在这里熬碗鸡汤，在这个位置回调比较合理，等到后面内外部各种影响因素明朗之后，可以期待下面一段行情。
3月走势最好的还是港股医药板块，跌的多果然是王道啊，也请诸位发财的通过打赏和我分享下你们的喜悦。
就这些了。
